Segurando até que uma ação se recupere
Às vezes, os investidores desejam atingir o ponto de estabilidade em uma negociação. Isto pode fazer com que mantenham uma ação por mais tempo do que deveriam, enquanto esperam para voltar a ter uma posição de lucro.
O mercado de ações geralmente sobe com o tempo, mormente no médio e longo prazo. Mas, ano posteriormente ano, as ações podem subir, descer ou até mesmo estagnar. E apesar do desempenho do mercado, você pode ter uma ação individual que vai incrivelmente muito ou realmente afunda.
Via de regra, acho uma má teoria manter uma ação com o objetivo de sua recuperação. Pode nunca mais voltar aos máximos anteriores e mantê-lo pode impedi-lo de vender e reinvestir os lucros em um tanto que possa ter um desempenho melhor no porvir.
Minha opinião: se alguém tem quantia investido em ações, deve sempre considerar o que faria se tivesse uma quantia equivalente em quantia. Eles comprariam as mesmas ações? Se a resposta for não, eu diria para vender.
Segurando para divergir impostos
Se você possui uma ação há muito tempo dentro de um conta tributávelvocê pode hesitar em vendê-lo devido a impostos. Se o proveito de capital é grande e você está em subida filete de impostovocê poderá perder 25% ou mais do resultado da venda para impostos.
No entanto, se uma ação constituir uma grande proporção do seu portfólio e você estiver superexposto, existe o risco de divergir o imposto. Por exemplo, se você está emérito e sacando seus investimentosessa exposição a uma única ação poderá aumentar numa base percentual.
Tenho um cliente que trabalhou na indústria farmacêutica e que exerceu opções de ações uma vez que funcionário há 25 anos. Na era, você poderia comprar as ações e pospor o imposto até vendê-las. O diferimento de impostos durante esse período foi sumarento, mas as ações estão a ser negociadas ao mesmo preço de há 25 anos. O cliente recebeu um dividendo modesto ao longo do caminho, proporcionando um retorno inferior da média.
Enquanto isso, tenho outro cliente que trabalhou para uma empresa de tecnologia que teve um desempenho espetacular. Suas ações representam grande segmento de seu portfólio. Eles precisaram fazer saques de seus investimentos, e seu consultor e eu os incentivamos a vender as ações ao longo do caminho. Tem sido difícil vender, e talvez fosse melhor para eles somente manter, mas a gestão de risco pode não ser importante até que o risco se materialize.
